6 دقیقه
مدیرعامل NVIDIA، جنسن هوانگ، به شانگهای سفر کرده است؛ سفری که در وضعیتی پرابهام رخ میدهد، همزمان با تشدید کنترلها در پکن و توقف ناگهانی محموله تراشههای H200 توسط گمرک که تردید تازهای درباره یکی از بحثبرانگیزترین زنجیرههای تأمین جهان ایجاد کرده است. این بازدید که بخشی از آداب و رسوم فرهنگی و بخشی هم دیپلماسی حساس تجاری است، در زمانی انجام میشود که شرکتها، خریداران سازمانی و سرمایهگذاران در انتظار پاسخهایی هستند که هنوز ارائه نشدهاند و وضعیت بازار و عرضه را مبهم نگه داشتهاند.
توقف محموله H200 در هنگکنگ — واقعیتها تا کنون
این وقفه گمرکی در شرایطی رخ داد که بازار هوش مصنوعی و توسعه زیرساختهای محاسباتی در چین به سرعت در حال رشد است و دسترسی به تراشههای پیشرفته مانند H200 میتواند تفاوت بین پروژههای موفق و عقبمانده باشد. سکوت رسمی درباره چرایی توقف محمولهها، فضای عدمقطعیت را تشدید کرده و باعث شده بازیگران بازار به دنبال راهکارها، گزینههای پشتیبان و بازنگری در استراتژیهای زنجیرهتأمین خود باشند.
- تراشه H200 جزو قدرتمندترین شتابدهندههای هوش مصنوعی است که بر اساس قواعد جدید صادرات ایالات متحده برای فروش به چین مجاز اعلام شده است؛ این موضوع جایگاه ویژهای به این محصول داده و تقاضا برای آن را بالا برده است.
- واشنگتن پس از فشار لابیها در دسامبر مجوزهای صادراتی را باز کرد، اما مجوز آمریکا به تنهایی مانع از توقف یا بازبینیهای اداری گمرکی در مقصد نشد؛ این نکته نشاندهنده پیچیدگیهای چندلایه در تعاملات تجاری بینالمللی است.
- گزارشها حاکی است شرکتهای بزرگ ابری و اینترنتی محلی مانند علیبابا، تنسنت و بایتدنس تنها برای پروژههای حیاتی و حساس از H200 خرید میکنند؛ این رفتار تدارکاتی انعکاسی از احتیاط و مدیریت ریسک در مواجهه با عدمقطعیتهای نظارتی است.
- در دسترس بودن محدود این تراشهها موجب افزایش قیمت در بازار خاکستری و تشدید چالشهای تأمین برای پیادهسازیهای هوش مصنوعی در چین شده است؛ مشکل تهیه سختافزار مناسب اکنون به یکی از گلوگاههای رشد پروژههای AI تبدیل شده است.
بیش از یک محموله: چرا این موضوع برای نبرد فناوری چین و آمریکا اهمیت دارد
تصور کنید زنجیرهتأمینی که در آن یک یادداشت یا دستور گمرکی میتواند زمانبندی پروژهها، هزینهها و حتی انتخاب فناوری در سازمانها را بازنویسی کند. این دقیقا واقعیتی است که اکنون در آن قرار داریم. این رخداد نشانهای از گذار از سیاستهای منع کلی به رویکردی ظریفتر است: مسدودسازیهای انتخابی، تأخیرهای اداری و ایجاد فشار آرام و غیرعلنی. در سطح سیاست خارجی و فناوری، ایالات متحده تلاش میکند با کنترل صادرات هدفمند، دسترسی به برخی قابلیتهای پیشرفته را محدود کند بدون اینکه بهطور کامل پیوندهای تجاری را قطع نماید؛ هدف کاهش توان فنی رقبایی است که میتوانند از این فناوریها برای مقاصد نظامی یا حساس استفاده کنند.
از منظر چین، نگه داشتن گزینههای جهانی فناوری همزمان با تشویق توسعه داخلی تراشهها از اهمیت بالایی برخوردار است. وقفههای گاهبهگاه در گمرک، ابلاغیههای نظارتی و فشارهای اداری میتواند شرکتهای داخلی را وادار کند سرمایهگذاری در طراحی و تولید مدارهای مجتمع (IC) و اکوسیستمهای مربوطه را تسریع بخشند. با این حال خروج کامل از اکوسیستم جهانی فناوری برای چین پرهزینه خواهد بود؛ بنابراین سیاستی ترکیبی از حمایت از ساخت داخل و حفظ دسترسی محدود به فناوریهای کلیدی در پیش گرفته میشود—هرچند این مسیر پر از پیچیدگیهای سیاسی و اقتصادی است.
نتیجه نهایی این تقابل: اصطکاک بیشتر در زنجیرهتأمین، افزایش زمان تحویل، هزینههای بالاتر خرید سختافزار و برنامهریزی پیچیدهتر پروژههای هوش مصنوعی است. اگرچه NVIDIA هنوز میتواند در بازار چین فعالیت کند، اما هر محموله اکنون بهطور فزایندهای شبیه مذاکرهای سیاسی-تجاری شده است تا صرفا معاملهای تجاری. این تغییر وضعیت باعث میشود واحدهای فروش، حقوقی و زنجیرهتأمین شرکتها از نزدیک با یکدیگر کار کنند تا ریسکها را مدیریت کنند و مسیرهای جایگزین را برنامهریزی نمایند.
شرکتها باید به چه مواردی توجه کنند
- شفافسازیهای رسمی از سوی گمرک چین یا وزارت بازرگانی: هر اعلامیه رسمی میتواند به سرعت انتظارات بازار را تغییر دهد؛ بنابراین پیگیری بیانیهها و دستورالعملهای مقامات برای مدیریت ریسک ضروری است.
- پیامرسانی عمومی NVIDIA و تعهدات تأمین برای مشتریان چینی: بیانیههای رسمی شرکت درباره برنامه عرضه، اولویتبندی مشتریان و نقشه راه خدمات میتواند اطمینان نسبی ایجاد کرده یا نگرانیها را تشدید کند.
- رفتار خرید شرکتهای ابرمحاسباتی محلی: اگر شرکتهای بزرگ ابری خریدهای گستردهای انجام دهند، نشانهای از کاهش محدودیتها خواهد بود؛ اما خریدهای گزینشی و محدود نشانگر احتیاط و مدیریت ریسک است که باید در ارزیابی تقاضا و قیمتگذاری لحاظ شود.
- نوسان قیمتها در بازارهای ثانویه و سرعت عرضه تراشههای بومی در چین: افزایش قیمت در بازار خاکستری و ورود سریعتر تراشههای بومی به بازار میتواند تعادل عرضه و تقاضا را تغییر دهد و نقشه راه فناوری شرکتها را تحت تأثیر قرار دهد.
تور جنسن هوانگ در شانگهای، که قرار است شامل توقفهایی در پکن و شنژن نیز باشد، ناگزیر بیش از یک دیدار تشریفاتی به مناسبت سال نو قمری است. این سفر بخشی مدیریت بحران، بخشی پشتیبانی از روابط تجاری و بخشی آزمونی زنده است برای اینکه ببینیم چگونه روابط تجاری هنگامی که ژئوپلیتیک قواعد بازی را تعیین میکند دوام میآورند. از منظر استراتژیک، این سفر میتواند فرصتی برای مذاکره بر سر چارچوبهای عرضه، تضمینهای تجاری و راهکارهای عملیاتی باشد؛ اما همچنان ریسکهای قانونی، نظارتی و سیاسی که زنجیرههای تأمین پیچیده فناوری را تهدید میکنند پابرجا خواهند بود.
منبع: gizmochina
ارسال نظر