جهش بیت کوین به بالای ۶۲ هزار دلار با ضعف اشتغال آمریکا

جهش بیت‌کوین به بالای ۶۲ هزار دلار پس از ناامیدی از آمار اشتغال آمریکا

بیت‌کوین پس از آنکه داده‌های اشتغال آمریکا برای ماه ژوئن بسیار پایین‌تر از انتظار منتشر شد، بیش از ۴ درصد رشد کرد و برای مدتی کوتاه بالاتر از ۶۲,۰۰۰ دلار معامله شد. گزارش ضعیف‌تر از پیش‌بینی اشتغال بخش غیرکشاورزی، برآورد بازار از احتمال یک افزایش دیگر نرخ بهره توسط فدرال رزرو در سال جاری را کاهش داد و موجی از تمایل به ریسک را در بازار ارزهای دیجیتال و بازارهای سنتی ایجاد کرد. قیمت بیت‌کوین سپس حوالی محدوده ابتدایی ۶۱,۰۰۰ دلار تثبیت شد، در حالی که معامله‌گران پیامدهای این داده‌ها را برای سیاست پولی و تخصیص دارایی ارزیابی می‌کردند.

افت غیرمنتظره اشتغال آمریکا انتظارات افزایش نرخ بهره فدرال رزرو را کاهش داد

اداره آمار کار آمریکا اعلام کرد اشتغال بخش غیرکشاورزی در ژوئن ۵۷,۰۰۰ نفر افزایش یافته است، رقمی که بسیار کمتر از برآورد اجماعی حدود ۱۱۵,۰۰۰ نفر بود. رقم ماه مه نیز ۴۳,۰۰۰ شغل به پایین اصلاح شد و به روندی پایان داد که در آن رشد اشتغال به طور مداوم فراتر از انتظار ظاهر می‌شد. نرخ بیکاری اندکی کاهش یافت و به ۴.۲ درصد رسید که نشان می‌دهد استخدام کند شده، اما بازار کار هنوز بخشی از تاب‌آوری خود را حفظ کرده است.

معامله‌گران به سرعت احتمال انقباض بیشتر از سوی فدرال رزرو را پایین آوردند و ضعف بازار کار را دلیلی برای توقف افزایش‌های بعدی نرخ بهره دانستند. داده‌های بازار پولی‌مارکت نشان داد احتمال یک افزایش دیگر نرخ بهره فدرال رزرو در سال ۲۰۲۶ ظرف یک روز از ۵۴ درصد به حدود ۴۷ درصد کاهش یافته است، زیرا فعالان بازار مسیر سیاست‌گذاری را با توجه به ناکامی گزارش اشتغال دوباره ارزیابی کردند.

منبع: پولی‌مارکت

اظهارنظرهای سیاست‌گذاران پس از نشست ژوئن کمیته بازار آزاد فدرال نسبتا متمایل به سیاست انقباضی بود و بسیاری از مقامات در نمودار نقطه‌ای خود دست‌کم یک افزایش دیگر نرخ بهره در سال جاری را نشان داده بودند. با این حال، اظهارات برخی چهره‌های فدرال رزرو پیش از انتشار گزارش اشتغال، از جمله اشاره کوین وارش، رئیس فدرال رزرو، به کاهش ریسک‌های تورمی، پیش‌تر انتظارات را تعدیل کرده بود. همین زمینه باعث شد واکنش بازار به ناامیدی از داده‌های بازار کار پررنگ‌تر شود.

ابزار فدواچ بورس کالای شیکاگو نیز احتمالات مربوط به نشست ژوئیه را به‌روزرسانی کرد؛ احتمال ثابت ماندن نرخ بهره توسط فدرال رزرو از حدود ۷۲ درصد در روز قبل به تقریبا ۸۰.۲ درصد افزایش یافت. اکنون به نظر می‌رسد بازار پیش از هر تغییر تازه در سیاست پولی، بیشتر منتظر داده‌های جدید بماند.

منبع: فدواچ

نمای تکنیکال: بازپس‌گیری ۶۲.۵ هزار دلار آزمون کلیدی است

تحلیلگران درون‌زنجیره‌ای و نموداری می‌گویند بیت‌کوین اکنون در یک نقطه مهم تکنیکال قرار دارد. جهش اخیر قیمت، بیت‌کوین را از مقاومت درون‌روزی نزدیک ۶۰,۰۰۰ دلار عبور داد و برای مدتی کوتاه به بالای ۶۲,۰۰۰ دلار رساند، اما چندین شاخص تکنیکال نشان می‌دهد برای تایید یک بازیابی پایدار، مانع بالاتری پیش روست.

تحلیلگری به نام آردی اشاره کرد که بیت‌کوین باید خط روند نزولی قدیمی و مقاومت افقی ۶۲,۵۰۰ دلار را بازپس بگیرد تا ساختاری را که در ماه گذشته بر حرکت قیمت حاکم بود بشکند. بازگشت قیمت به بالای این سطوح می‌تواند قوی‌ترین پایه ساختاری از زمان اصلاح اخیر را نشان دهد و کف ۵۷,۰۰۰ دلاری را به عنوان کف میانه چرخه تثبیت کند.

در نمودار ۴ ساعته، بیت‌کوین سطح اصلاحی ۲۳.۶ درصد فیبوناچی در حوالی ۶۰,۰۶۵ دلار را بازپس گرفت و پس از آزمایش محدوده ۶۲,۰۰۰ دلار، از سطح ۳۸.۲ درصد نزدیک ۶۱,۴۴۴ دلار نیز عبور کرد. نواحی مقاومت مهم بعدی شامل اصلاح ۵۰ درصدی فیبوناچی در ۶۲,۵۵۹ دلار و سطح ۶۱.۸ درصد نزدیک ۶۳,۶۷۳ دلار است؛ در حالی که اصلاح ۷۸.۶ درصدی حوالی ۶۵,۲۶۰ دلار، در صورت حفظ مومنتوم خریداران، هدف صعودی گسترده‌تری را مشخص می‌کند.

نمودار ۴ ساعته قیمت بیت‌کوین، ۲ ژوئیه 

شاخص‌های مومنتوم سازنده‌تر شده‌اند. مکدی یک تقاطع صعودی را تکمیل کرده و هیستوگرام آن در حال گسترش است، در حالی که شاخص سوپرترند همچنان در محدوده صعودی نزدیک ۵۸,۵۴۱ دلار قرار دارد. این سیگنال‌ها نشان می‌دهد بازگشت قیمت از پشتوانه تکنیکال برخوردار است، اما معامله‌گران زیر نظر دارند که آیا بیت‌کوین می‌تواند بالاتر از سطوح اصلاحی تازه بازپس‌گرفته‌شده و خط روند باقی بماند یا نه.

جریان سفارش‌ها و پویایی صرافی‌ها

ریزساختار بازار نشان می‌دهد تقاضای قوی‌تری در بازار نقدی در حال شکل‌گیری است. تد پیلوز، تحلیلگر ارزهای دیجیتال، به خریدهای تهاجمی در پلتفرم‌های بزرگی مانند بایننس و اوکی‌اکس اشاره کرد، در حالی که فشار فروش در کوین‌بیس کاهش یافته است. این تغییر در جریان سفارش‌ها از بهبود تقاضا در زیر لایه حرکت قیمت حکایت دارد و در صورت تداوم، می‌تواند از رشدهای بیشتر حمایت کند.

پروفایل‌های حجم و جریان‌های صرافی اهمیت زیادی دارند: سفارش‌های خرید متمرکز در بازارهای پرنقدشوندگی معمولا پایه‌ای پایدارتر برای رالی‌ها فراهم می‌کنند تا جهش‌های صرفا سفته‌بازانه و کم‌نقدشونده.

هشدار معامله‌گران: رالی تسکینی یا تغییر روند؟

همه فعالان بازار متقاعد نشده‌اند که اصلاح به پایان رسیده است. معامله‌گر ارز دیجیتال، آلت‌کوین شرپا، گفت بیت‌کوین در تایم‌فریم‌های پایین‌تر وضعیت سازنده‌ای دارد و انتظار دارد تا زمانی که بیت‌کوین سالم بماند، آلت‌کوین‌ها نیز منتفع شوند؛ اما هشدار داد رشد فعلی ممکن است تنها یک رالی تسکینی باشد. او تنها زمانی به بازگشت کامل چرخه‌ای اطمینان بیشتری پیدا می‌کند که بیت‌کوین در تایم‌فریم‌های بالاتر محدوده ۶۵,۰۰۰ تا ۷۰,۰۰۰ دلار را بازپس بگیرد.

این دیدگاه‌های متفاوت بازتاب کشمکش میان محرک‌های کلان و ساختار تکنیکال است. اگر فدرال رزرو واقعا مکث کند و تورم همچنان تعدیل شود، دارایی‌های پرریسک از جمله ارزهای دیجیتال می‌توانند رشد پایدارتری را تجربه کنند. در مقابل، بازگشت اظهارات انقباضی یا انتشار داده‌های اشتغال قوی‌تر از انتظار در گزارش‌های آینده می‌تواند به سرعت بخش مهمی از رشدها را از بین ببرد.

چشم‌انداز و نکات مهم برای پیگیری

سطوح کلیدی برای رصد عبارت‌اند از حمایت در محدوده ابتدایی ۶۰,۰۰۰ دلار و نزدیک ۵۸,۵۰۰ دلار، همراه با مقاومت در ۶۲,۵۰۰ دلار، ۶۳,۷۰۰ دلار و سپس ناحیه ۶۵,۰۰۰ دلار. معامله‌گران همچنین انتشار داده‌های کلان هفتگی، اظهارنظرهای آتی مقامات فدرال رزرو و معیارهای نقدینگی در صرافی‌های بزرگ را دنبال خواهند کرد تا بسنجند آیا تقاضای نقدی می‌تواند پایدار بماند یا خیر.

برای سرمایه‌گذاران، فضای فعلی بازار نیازمند مدیریت ریسک منضبط است. شاخص‌های مومنتوم و بهبود جریان سفارش‌ها نشانه‌های مثبتی هستند، اما تایید یک روند صعودی پایدار احتمالا به بازپس‌گیری مقاومت‌های بالاتر و ادامه حجم معاملات قابل اتکا نیاز دارد. اگر خریداران بتوانند این کار را انجام دهند، بیت‌کوین ممکن است بازیابی گسترده‌تری را از سر بگیرد؛ در غیر این صورت، این حرکت می‌تواند موقتی باشد، زیرا معامله‌گران همچنان چشم‌انداز در حال تغییر فدرال رزرو و داده‌های کلان را هضم می‌کنند.

در مجموع، غافلگیری گزارش اشتغال، احتمال ضمنی بازار برای انقباض بیشتر فدرال رزرو را کاهش داده و در کوتاه‌مدت باد موافقی برای بیت‌کوین ایجاد کرده است. اینکه این وضعیت چگونه به روند قیمت در میان‌مدت تبدیل شود، به ترکیبی از تاییدهای تکنیکال، جریان‌های صرافی و گزارش‌های اقتصادی آینده بستگی خواهد داشت.